【2026年】1美元兑161日元日元贬值，国内股票vs美国股票表现比较

1 ดอลลาร์ 161 เยน ค่าเงินเยนที่อ่อนค่าลงนี้จะส่งผลต่อสินทรัพย์ของคุณอย่างไร

คุณซาโต้ (อายุ 35 ปี) พนักงานบริษัทที่ทำงานในโตเกียว เริ่มลงทุนใน NISA ใหม่เป็นปีที่สอง เขากองทุนสะสมเดือนละ 30,000 เยน แต่กำลังกังวลกับระดับอัตราแลกเปลี่ยนดอลลาร์เยนที่ 161 เยนในเดือนกรกฎาคม 2026 แม้จะได้ยินเสียงว่า "S&P500 แข็งแกร่งที่สุด" แต่ยิ่งค่าเงินเยนอ่อนค่าลงมากเท่าไร เขาก็ยิ่งกังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนของหุ้นสหรัฐฯ หุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่นก็ดูน่าสนใจเช่นกัน แต่ควรเลือกแบบไหนดี——

สรุปแล้ว ตลาดที่ควรเลือกนั้นแบ่งออกอย่างชัดเจนตามวัตถุประสงค์ ในสภาพแวดล้อมที่ค่าเงินเยนอ่อนค่าในปี 2026 (1 ดอลลาร์ = 161 เยน ณ ระดับตลาดวันที่ 12 กรกฎาคม 2026) หากคุณต้องการรับเงินปันผลที่มั่นคงเป็นสกุลเงินเยนโดยไม่รับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน หุ้นญี่ปุ่นก็เหมาะสม แต่หากคุณให้ความสำคัญกับการเพิ่มเงินปันผลในระยะยาวและการกระจายการลงทุนทั่วโลก หุ้นสหรัฐฯ ก็เหมาะสม บทความนี้จะเปรียบเทียบทั้งสองฝ่ายใน 4 แกนหลัก ได้แก่ ภาษี อัตราแลกเปลี่ยน ประวัติการเพิ่มเงินปันผล และอัตราผลตอบแทน เพื่อนำเสนอตัวเลือกที่เหมาะสมกับสถานการณ์ของคุณ

เกณฑ์การตัดสินใจของบทความนี้

• หากคุณต้องการมีชีวิตอยู่ด้วยเงินปันผลเป็นสกุลเงินเยนโดยไม่รับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนในสภาพแวดล้อมที่ค่าเงินเยนอ่อนค่า (1 ดอลลาร์ = 161 เยน) ให้เลือก หุ้นญี่ปุ่น (หุ้นปันผลสูง)
• หากคุณให้ความสำคัญกับประวัติการเพิ่มเงินปันผลในระยะยาวและการกระจายการลงทุนทั่วโลก และยอมรับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนได้ ให้เลือก หุ้นสหรัฐฯ (ETF ปันผลสูง)
• สำหรับผู้ที่ต้องการเริ่มต้นด้วยเงินจำนวนน้อย การใช้ กรอบการลงทุนแบบสะสมของ NISA ใหม่ เป็นก้าวแรกที่มีความเสี่ยงต่ำที่สุด

บทความนี้จะอธิบายรายละเอียด 5 ประเด็นต่อไปนี้:

1. ผลกระทบของสภาพแวดล้อมค่าเงินเยนอ่อนค่าในปี 2026 ต่อหุ้นญี่ปุ่นและหุ้นสหรัฐฯ
2. ความแตกต่างทางภาษี (การหัก ณ ที่จ่าย ภาษีซ้ำซ้อน ข้อผิดพลาดของ NISA)
3. การเปรียบเทียบอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลและประวัติการเพิ่มเงินปันผล
4. ผลกระทบที่แท้จริงของความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน
5. วิธีการหาตัวเลือกที่เหมาะสมกับคุณ

2026年的日元贬值环境：日本股票与美国股票，哪一方更有利

2026年7月，美元兑日元汇率在161日元区间波动。这一水平对日本股票和美国股票的表现产生不同影响。

日元贬值对日本股票的影响

日元贬值会提振出口企业（如丰田、本田、基恩士等）的业绩。由于海外销售额换算成日元后增加，在财报发布时“日元贬值利好”会显现出来。

识别日元贬值利好股的4个条件（来源：ATPAGES，2026年）：

1. 海外销售额占比高（50%以上）
2. 生产基地以国内为主（成本以日元计价）
3. 竞争对手为海外企业（价格竞争力提升）
4. 分红派息率稳定

例如，丰田汽车2026年3月期财报中，估算每贬值1日元，营业利润将提升约450亿日元。

日元贬值对美国股票的影响

投资美国股票时，日元贬值会带来双重效应。

• 正面影响：美元计价资产的日元换算额增加（汇兑收益）
• 负面影响：虽然分红金额的日元换算额增加，但始终面临汇率波动风险

在2026年的市场环境（来源：空闲时间的投资设计室，2026年1月）中，全球经济呈“再加速”趋势，美国股票的增长预期依然较高，但汇率波动会大幅影响回报。

กำแพงภาษี: หุ้นญี่ปุ่น vs หุ้นสหรัฐฯ ข้อใดได้เปรียบกว่าในแง่รายได้สุทธิ

ภาษีเป็นปัจจัยที่เปลี่ยนแปลงผลตอบแทนที่แท้จริงจากการลงทุนอย่างมาก โดยเฉพาะหุ้นสหรัฐฯ ที่มีปัญหาการเก็บภาษีซ้ำซ้อน

ภาษีของหุ้นญี่ปุ่น

• เงินปันผล: 20.315% (ภาษีเงินได้ 15% + ภาษีฟื้นฟูพิเศษ 0.315% + ภาษีท้องถิ่น 5%)
• กำไรจากการขาย: 20.315%
• บัญชี NISA: ได้รับยกเว้นภาษี (ทั้งเงินปันผลและกำไรจากการขาย)

ภาษีของหุ้นสหรัฐฯ

• การหัก ณ ที่จ่ายของสหรัฐฯ: 10% ของเงินปันผล (ลดลงตามสนธิสัญญาภาษีระหว่างญี่ปุ่น-สหรัฐฯ)
• การจัดเก็บภาษีในญี่ปุ่น: 20.315% จากส่วนที่เหลือ 90%
• อัตราภาษีที่แท้จริง: ประมาณ 28.3% (10% + 90% × 20.315%)
• บัญชี NISA: การหัก ณ ที่จ่ายของสหรัฐฯ 10% ไม่ได้รับการยกเว้นภาษี (NISA ยกเว้นเฉพาะภาษีของญี่ปุ่นเท่านั้น)

เปรียบเทียบด้วยตัวอย่าง

ที่มา: การคำนวณจากการวิเคราะห์ของบล็อกหุ้นสหรัฐฯ ของไทโร่ผู้ปันผล (8 กรกฎาคม 2026)

ประเด็นสำคัญ: เงินปันผลของหุ้นสหรัฐฯ มีรายได้สุทธิน้อยกว่าหุ้นญี่ปุ่นประมาณ 8% เนื่องจากการเก็บภาษีซ้ำซ้อน อย่างไรก็ตาม หุ้นที่มีอัตราการเพิ่มเงินปันผลสูงอาจชดเชยส่วนต่างนี้ได้ในระยะยาว

อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลและประวัติการเพิ่มเงินปันผล: แบบไหนเหมาะกับ "การใช้ชีวิตด้วยเงินปันผล"

เมื่อตั้งเป้าหมายการใช้ชีวิตด้วยเงินปันผล สิ่งสำคัญไม่ใช่แค่อัตราผลตอบแทนที่เรียบง่าย แต่รวมถึงความยั่งยืนของการเพิ่มเงินปันผลด้วย

หุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่น

ณ เดือนกรกฎาคม 2026 อัตราผลตอบแทนเฉลี่ยของหุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่นอยู่ที่ประมาณ 3-5%

ที่มา: ข้อมูล IR ของแต่ละบริษัท, การคาดการณ์ตลาด ณ เดือนกรกฎาคม 2026

กองทุน ETF ปันผลสูงของสหรัฐฯ

อัตราผลตอบแทนของกองทุน ETF ปันผลสูงที่เป็นตัวแทนของสหรัฐฯ มีดังนี้

ที่มา: เว็บไซต์ทางการของแต่ละ ETF, ณ เดือนกรกฎาคม 2026

ความแตกต่างที่เห็นได้จากประวัติการเพิ่มเงินปันผล

จุดแข็งของหุ้นสหรัฐฯ คือ ประวัติการเพิ่มเงินปันผลในระยะยาว ตัวอย่างเช่น Coca-Cola เพิ่มเงินปันผลติดต่อกันมากกว่า 60 ปี และ Procter & Gamble เพิ่มเงินปันผลติดต่อกันมากกว่า 60 ปีเช่นกัน ในญี่ปุ่นก็มีหุ้นที่เพิ่มเงินปันผลมากขึ้นเช่นกัน แต่ประวัติยังไม่ยาวนานเท่าสหรัฐฯ

แบบไหนเหมาะกับการใช้ชีวิตด้วยเงินปันผล?

• ผู้ที่เหมาะกับหุ้นญี่ปุ่น: ไม่ต้องการรับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน ต้องการรับเงินปันผลรายเดือน/รายปีเป็นเงินเยนอย่างแน่นอน ต้องการใช้ประโยชน์สูงสุดจากวงเงินยกเว้นภาษี NISA
• ผู้ที่เหมาะกับหุ้นสหรัฐฯ: มุ่งเน้นการสร้างทรัพย์สินในระยะยาว ให้ความสำคัญกับการเติบโตของเงินปันผลจากการเพิ่มเงินปันผล มองว่าความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนเป็นโอกาสมากกว่าความเสี่ยง

ผลกระทบที่แท้จริงของความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน: หากเงินเยนอ่อนค่าต่อเนื่อง หุ้นสหรัฐฯ จะได้เปรียบหรือไม่

ระดับ 161 เยนต่อ 1 ดอลลาร์ในเดือนกรกฎาคม 2026 ถือเป็นโซนที่เงินเยนอ่อนค่าเมื่อเทียบกับช่วง 10 ปีที่ผ่านมา ภายใต้สภาพแวดล้อมนี้ เราควรประเมินความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนในการลงทุนหุ้นสหรัฐฯ อย่างไร

การจำลองผลกระทบของอัตราแลกเปลี่ยน

สมมติว่าลงทุน 1 ล้านเยนในหุ้นสหรัฐฯ (ETF ที่เชื่อมโยงกับ S&P500)

ที่มา: อ้างอิงจากการวิเคราะห์ของ Wealther Blog (21 พฤษภาคม 2026)

สิ่งสำคัญคือ ความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนอาจมีผลมากกว่าผลตอบแทนจากหุ้น ในช่วงที่เงินเยนอ่อนค่าอย่างเช่นปี 2026 หุ้นสหรัฐฯ ดูเหมือนจะได้เปรียบ แต่ในอดีตก็เคยมีช่วงที่เงินเยนแข็งค่าถึง 1 ดอลลาร์ = 75 เยน (ปี 2011)

วิธีการลดความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน

1. เลือก ETF ที่มีการป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน: เช่น "iShares หุ้นสหรัฐฯ (มีป้องกัน)" อย่างไรก็ตาม มีค่าใช้จ่ายในการป้องกันความเสี่ยง
2. ลงทุนแบบถัวเฉลี่ยต้นทุน (Dollar Cost Averaging): สามารถปรับระดับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนให้สม่ำเสมอ
3. กระจายการลงทุนระหว่างหุ้นญี่ปุ่นและหุ้นสหรัฐฯ: การลงทุนในทั้งสองตลาดช่วยกระจายความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน

เปรียบเทียบแบบเจาะลึก: หุ้นญี่ปุ่น vs หุ้นสหรัฐฯ (ฉบับปี 2026)

ที่มา: ข้อมูลตลาดต่างๆ, บล็อกหุ้นสหรัฐฯ ของ Haitotaro (8 กรกฎาคม 2026), การวิเคราะห์ของ veleta (18 กุมภาพันธ์ 2026) โดยสรุปรวม

ใครควรเลือกแบบไหน

• ผู้ที่ควรเลือกหุ้นญี่ปุ่น: ผู้ที่ต้องใช้ค่าใช้จ่ายในชีวิตประจำวันเป็นสกุลเงินเยน, กังวลเกี่ยวกับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยน, ต้องการใช้ประโยชน์จากวงเงินยกเว้นภาษีของ NISA อย่างเต็มที่, ต้องการรับเงินปันผลอย่างแน่นอน
• ผู้ที่ควรเลือกหุ้นสหรัฐฯ: ผู้ที่มุ่งเน้นการสร้างทรัพย์สินระยะยาว (10 ปีขึ้นไป), ให้ความสำคัญกับการเติบโตของเงินปันผลจากการเพิ่มเงินปันผล, สามารถยอมรับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนได้, ต้องการกระจายการลงทุนทั่วโลกโดยธรรมชาติ

ภาคปฏิบัติ: ขั้นตอนการเริ่มต้นด้วยเงินจำนวนน้อย

ขั้นตอนที่ 1: กำหนดเป้าหมายให้ชัดเจน

• ตั้งเป้าหมายเป็น "การใช้ชีวิตด้วยเงินปันผล" หรือ "การเติบโตของสินทรัพย์"
• ระยะเวลาการลงทุนคือ 5 ปี หรือ 20 ปี
• สามารถรับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนได้หรือไม่

ขั้นตอนที่ 2: เปิดบัญชี

หากต้องการซื้อหุ้นญี่ปุ่น การใช้โบรกเกอร์ออนไลน์ในประเทศ (เช่น SBI Securities, Rakuten Securities, Monex Securities) จะสะดวก หากต้องการซื้อหุ้นสหรัฐฯ ให้เลือกบัญชีที่รองรับการซื้อขายหุ้นสหรัฐฯ จากโบรกเกอร์ในประเทศเดียวกัน

ขั้นตอนที่ 3: เริ่มต้นด้วยเงินจำนวนน้อย

การใช้กรอบการลงทุนแบบสะสมของ NISA ใหม่ (สูงสุด 1.2 ล้านเยนต่อปี) จะช่วยให้สามารถลงทุนแบบกระจายความเสี่ยงด้วยเงินจำนวนน้อยได้ เช่น เริ่มต้นด้วยเดือนละ 10,000 เยน

ขั้นตอนที่ 4: ทบทวนอย่างสม่ำเสมอ

ทุก 6 เดือน ให้ตรวจสอบแนวโน้มเงินปันผลและอัตราแลกเปลี่ยน และปรับพอร์ตการลงทุนตามความจำเป็น

คำถามที่พบบ่อย (FAQ)

Q1: ค่าเงินเยนอ่อนค่าในปี 2026 จะดำเนินต่อไปนานแค่ไหน?

ไม่สามารถคาดการณ์ได้ ณ เดือนกรกฎาคม 2026 อัตราแลกเปลี่ยนอยู่ที่ 161 เยนต่อ 1 ดอลลาร์สหรัฐ แต่ในอดีตเคยมีช่วงที่เงินเยนแข็งค่าขึ้นถึง 75 เยน หลีกเลี่ยงการลงทุนโดยอิงจากการคาดการณ์อัตราแลกเปลี่ยน และควรกระจายการลงทุน

Q2: การลงทุนทั้งในหุ้นญี่ปุ่นและหุ้นสหรัฐฯ เป็นเรื่องที่ดีหรือไม่?

ใช่ แนะนำให้ทำด้วยซ้ำ การกระจายการลงทุนในทั้งสองตลาดสามารถลดความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนและความเสี่ยงทางเศรษฐกิจในประเทศได้พร้อมกัน ตัวอย่างเช่น จัดสัดส่วนหุ้นญี่ปุ่น 60% และหุ้นสหรัฐฯ 40% ตามระดับความเสี่ยงที่คุณยอมรับได้

Q3: หากซื้อหุ้นสหรัฐฯ ผ่าน NISA ภาษีจะเป็นอย่างไร?

ในบัญชี NISA ภาษีของญี่ปุ่น (20.315%) ได้รับการยกเว้น แต่ภาษีหัก ณ ที่จ่ายของสหรัฐฯ (10%) ไม่ได้รับการยกเว้น กล่าวคือ 10% ของเงินปันผลจะถูกหักโดยสหรัฐฯ เสมอ

Q4: ต้องใช้เงินต้นเท่าไรสำหรับการใช้ชีวิตจากเงินปันผล?

เพื่อรับเงินปันผลเดือนละ 100,000 เยน หากอัตราผลตอบแทนอยู่ที่ 4% จะต้องใช้เงินต้นประมาณ 30 ล้านเยน หากลงทุนในหุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่น ด้วยเงินต้น 30 ล้านเยน คาดว่าจะได้รับเงินปันผลปีละ 1.2 ล้านเยน (เดือนละ 100,000 เยน) อย่างไรก็ตาม ต้องพิจารณาภาษีและความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนด้วย

Q5: หุ้นที่แนะนำสำหรับมือใหม่คืออะไร?

สำหรับหุ้นญี่ปุ่น แนะนำ "กองทุน ETF หุ้นปันผลสูง" ที่มีประวัติการจ่ายปันผลที่มั่นคง (เช่น ETF ที่เชื่อมโยงกับดัชนีหุ้นปันผลสูงของ Nikkei) สำหรับหุ้นสหรัฐฯ กองทุน ETF ปันผลสูง เช่น VYM หรือ SPYD ที่มีการกระจายการลงทุนที่ดี เหมาะสำหรับมือใหม่

Q6: กองทุน ETF หุ้นสหรัฐฯ ที่มีการป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนเป็นอย่างไร?

มีประสิทธิภาพในการลดความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน แต่มีต้นทุนการป้องกันความเสี่ยง (ประมาณ 0.5-1% ต่อปี) สำหรับการลงทุนระยะยาว ต้นทุนจะสะสม ดังนั้นหากคุณสามารถยอมรับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนได้ การไม่ป้องกันความเสี่ยงมักจะให้ผลตอบแทนรวมที่สูงกว่า

Q7: ในปี 2026 หุ้นญี่ปุ่นหรือหุ้นสหรัฐฯ จะมีผลงานดีกว่ากัน?

ผลงานในช่วงครึ่งแรกของปี 2026 หุ้นญี่ปุ่น (Nikkei Average) เพิ่มขึ้นประมาณ 5% ส่วนหุ้นสหรัฐฯ (S&P 500) เพิ่มขึ้นประมาณ 8% ทำให้หุ้นสหรัฐฯ ค่อนข้างเหนือกว่าเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม นี่เป็นผลงานในอดีต และไม่รับประกันผลงานในอนาคต

สรุป: การตัดสินใจของซาโต้

หลังจากอ่านบทความนี้จบ ซาโต้ได้ตัดสินใจว่า "ก่อนอื่น ฉันจะเริ่มต้นด้วยการลงทุนในกองทุน ETF ปันผลสูงของหุ้นญี่ปุ่นและกองทุน ETF ปันผลสูงของหุ้นสหรัฐฯ ในสัดส่วนครึ่งต่อครึ่ง ผ่านกรอบการลงทุนแบบสะสมของ NISA ใหม่ การหลีกเลี่ยงความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนโดยสิ้นเชิงนั้นไม่สมจริง การกระจายความเสี่ยงไปยังทั้งสองฝั่งเพื่อสร้างสมดุลน่าจะเป็นทางเลือกที่ปฏิบัติได้จริงมากกว่า"

ในวันเดียวกันนั้น เขาได้เปิดบัญชี NISA ใหม่กับ SBI Securities และตั้งค่าการลงทุนแบบสะสมเดือนละ 30,000 เยน โดยแบ่งเป็น 15,000 เยน สำหรับกองทุน ETF หุ้นญี่ปุ่น (ที่เชื่อมโยงกับดัชนีหุ้นปันผลสูงของ Nikkei) และ 15,000 เยน สำหรับกองทุน ETF หุ้นสหรัฐฯ (VYM) เขาเลือกเส้นทางที่ไม่หวั่นไหวกับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยน แต่มุ่งเน้นการเติบโตของเงินปันผลในระยะยาว

คุณก็สามารถเริ่มต้นได้ตั้งแต่วันนี้ ด้วยจำนวนเงินเพียงเล็กน้อย กรอบการลงทุนแบบสะสมของ NISA ใหม่ช่วยให้คุณสามารถลงทุนได้สูงสุดถึง 1.2 ล้านเยนต่อปี โดยไม่ต้องเสียภาษี ก่อนอื่น ให้เปิดบัญชีกับบริษัทหลักทรัพย์ และเริ่มต้นด้วยเงินเพียงเดือนละ 10,000 เยน

คำเตือนความเสี่ยง: การลงทุนไม่ได้รับการคุ้มครองเงินต้น และอาจเกิดการขาดทุนจากความผันผวนของราคาหุ้น หุ้นต่างประเทศมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน เงินปันผลอาจเปลี่ยนแปลงตามผลประกอบการของบริษัท และไม่ได้รับการรับประกัน การตัดสินใจลงทุนควรกระทำด้วยความรับผิดชอบของคุณเอง

Methodology: บทวิจารณ์นี้รวบรวมข้อมูลที่เปิดเผยต่อสาธารณะจากหน้าอย่างเป็นทางการของโบรกเกอร์ ทะเบียนสาธารณะของหน่วยงานกำกับดูแล และผู้รวบรวมบทวิจารณ์อิสระ ซึ่งได้รับการตรวจสอบเมื่อวันที่ 2026-07-12 ทีมบรรณาธิการไม่ได้ทำการซื้อขายด้วยตนเองในโบรกเกอร์ที่ได้รับการตรวจสอบ สำหรับโปรโตคอลการทดสอบเชิงปฏิบัติเมื่อนำไปใช้ โปรดดู วิธีการของเรา

การเปิดเผยข้อมูลพันธมิตร: ลิงก์บางส่วนเป็นลิงก์พันธมิตร — เราอาจได้รับค่าตอบแทนโดยไม่มีค่าใช้จ่ายเพิ่มเติมแก่คุณ ค่าตอบแทนไม่มีผลต่อการจัดอันดับโบรกเกอร์ โปรดดู นโยบายบรรณาธิการของเรา

FAQ

ค่าเงินเยนที่อ่อนตัวในปี 2026 จะดำเนินต่อไปนานแค่ไหน?

ไม่สามารถคาดการณ์ได้อย่างแม่นยำ ณ เดือนกรกฎาคม 2026 อัตราแลกเปลี่ยนอยู่ที่ 161 เยนต่อดอลลาร์สหรัฐ แต่ในอดีตเคยมีช่วงที่เงินเยนแข็งค่าขึ้นถึง 75 เยนต่อดอลลาร์สหรัฐ ควรหลีกเลี่ยงการลงทุนโดยอิงจากการคาดการณ์อัตราแลกเปลี่ยน และเน้นการกระจายการลงทุน

การลงทุนทั้งหุ้นญี่ปุ่นและหุ้นสหรัฐฯ เป็นเรื่องที่เหมาะสมหรือไม่?

ใช่ แนะนำให้ทำเช่นนั้นด้วยซ้ำ การกระจายการลงทุนในทั้งสองตลาดจะช่วยลดความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนและความเสี่ยงทางเศรษฐกิจในประเทศไปพร้อมกัน ตัวอย่างเช่น กำหนดสัดส่วนหุ้นญี่ปุ่น 60% และหุ้นสหรัฐฯ 40% ตามระดับความเสี่ยงที่คุณยอมรับได้

หากซื้อหุ้นสหรัฐฯ ผ่าน NISA ภาษีจะเป็นอย่างไร?

ในบัญชี NISA ภาษีของญี่ปุ่น (20.315%) ได้รับการยกเว้น แต่ภาษีหัก ณ ที่จ่ายของสหรัฐฯ (10%) ไม่ได้รับการยกเว้น กล่าวคือ เงินปันผล 10% จะถูกหักโดยสหรัฐฯ เสมอ

ต้องใช้เงินต้นเท่าไรเพื่อใช้ชีวิตจากเงินปันผล?

เพื่อรับเงินปันผลเดือนละ 100,000 เยน ด้วยอัตราผลตอบแทน 4% ต้องใช้เงินต้นประมาณ 30 ล้านเยน หากลงทุนในหุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่น ด้วยเงินต้น 30 ล้านเยน คาดว่าจะได้รับเงินปันผลปีละ 1.2 ล้านเยน (เดือนละ 100,000 เยน) อย่างไรก็ตาม ต้องพิจารณาภาษีและความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนด้วย

มีหุ้นแนะนำสำหรับมือใหม่หรือไม่?

สำหรับหุ้นญี่ปุ่น แนะนำ "กองทุน ETF หุ้นปันผลสูง" ที่มีประวัติการจ่ายปันผลสม่ำเสมอ (เช่น ETF ที่ติดตามดัชนี Nikkei High Dividend Yield Stock Index) สำหรับหุ้นสหรัฐฯ กองทุน ETF ปันผลสูง เช่น VYM หรือ SPYD มีการกระจายการลงทุนที่ดีและเหมาะสำหรับมือใหม่

กองทุน ETF หุ้นสหรัฐฯ ที่ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนเป็นอย่างไร?

มีประสิทธิภาพในการลดความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน แต่มีต้นทุนการป้องกันความเสี่ยง (ประมาณ 0.5-1% ต่อปี) สำหรับการลงทุนระยะยาว ต้นทุนจะสะสมมากขึ้น ดังนั้น หากคุณยอมรับความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนได้ กองทุนที่ไม่ป้องกันความเสี่ยงมักให้ผลตอบแทนรวมสูงกว่า

ในปี 2026 หุ้นญี่ปุ่นหรือหุ้นสหรัฐฯ มีผลการดำเนินงานดีกว่ากัน?

ในช่วงครึ่งแรกของปี 2026 หุ้นญี่ปุ่น (Nikkei 225) ปรับตัวขึ้นประมาณ 5% ในขณะที่หุ้นสหรัฐฯ (S&P 500) ปรับตัวขึ้นประมาณ 8% ทำให้หุ้นสหรัฐฯ มีผลการดำเนินงานดีกว่าเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม นี่เป็นผลการดำเนินงานในอดีต และไม่รับประกันผลการดำเนินงานในอนาคต

แหล่งที่มาและการตรวจสอบ

บทความนี้ได้รับการตรวจสอบข้อเท็จจริงเมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026 ข้อความสำคัญ:

• "ณ วันที่ 12 กรกฎาคม 2026 ค่าเงินดอลลาร์/เยนเคลื่อนไหวอยู่ในช่วง 161 เยน" — ตรวจสอบผ่าน https://atpages.jp/usdjpy-162-japan-stock-strategy/ เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "เงินปันผลจากหุ้นสหรัฐฯ ถูกเก็บภาษีซ้ำซ้อน โดยอัตราภาษีที่แท้จริงอยู่ที่ประมาณ 28.3%" — ตรวจสอบผ่าน https://haitoutarou.hatenablog.com/entry/2026/07/08/180000 เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "ผลตอบแทนเฉลี่ยของหุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่นอยู่ที่ประมาณ 3-5%" — ตรวจสอบผ่าน https://haitoutarou.hatenablog.com/entry/2026/07/08/180000 เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "ผลตอบแทนของ ETF ปันผลสูงที่เป็นตัวแทนของหุ้นสหรัฐฯ (VYM) อยู่ที่ประมาณ 2.8%" — ตรวจสอบผ่าน https://haitoutarou.hatenablog.com/entry/2026/07/08/180000 เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "เศรษฐกิจโลกในปี 2026 มีแนวโน้ม 'เร่งตัวอีกครั้ง'" — ตรวจสอบผ่าน https://note.com/gentle_rail5529/n/nc2eb657ee8c0 เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "แม้ S&P500 จะถูกกล่าวขานว่าแข็งแกร่งที่สุด แต่ก็มีความเห็นว่าหุ้นปันผลสูงของญี่ปุ่นก็เป็นทางเลือกที่ดีเช่นกัน" — ตรวจสอบผ่าน https://note.com/veleta/n/nb0a7533bc2c3 เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "4 เงื่อนไขในการระบุหุ้นที่ได้ประโยชน์จากเงินเยนอ่อนค่า (เช่น สัดส่วนรายได้จากต่างประเทศมากกว่า 50%)" — ตรวจสอบผ่าน https://atpages.jp/usdjpy-162-japan-stock-strategy/ เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026
• "ความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนอาจมีผลตอบแทนมากกว่าผลตอบแทนจากหุ้น" — ตรวจสอบผ่าน https://wealther.me/blog/2026-05-21-yen-strong-weak-foreign-asset-review เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2026

---

ภาพโดย m. จาก Unsplash